15 октября 2021, 10:58
Обзор FX & Fixed Income от 14 октября 2021 г.: рейтинги: Оман, Метинвест; размещения: КЖК Финанс, ФПК «Гарант-Инвест»
Малиновский Владимир, «Открытие Research»
Начальник отдела анализа долгового рынка «Открытие Инвестиции»
Ключевые моменты:
- S&P повысило кредитный рейтинг украинского металлургического комбината Метинвест с B до B+. В своем рейтинговом классе B+ долговые бумаги компания являются одними из наиболее привлекательных по соотношению риска-доходности среди всех схожих еврооблигаций эмитентов стран Восточной Европы
- Moody’s подтвердило кредитный рейтинг Омана на уровне Ba3 и изменило прогноз по рейтингу с негативного на стабильный. Суверенные еврооблигации Омана выглядят одними из лучших в своей рейтинговой категории BB-, не считая еврооблигаций Багамских островов. Выше по доходности находится госдолг Турции, композитный рейтинговый класс которого ниже на один уровень
- Ориентир доходности по облигациям «КЖК Финанс» серии 001P-01 установлен на уровне значения G-curve на сроке 3 года + не выше 200 б.п. Учитывая квазисуверенный статус эмитента, международные рейтинги оферента на инвестиционном уровне, а также оценку АКРА, считаем предложенную премию при размещении облигаций крайне привлекательной
- Книга заявок по облигациям «Коммерческая недвижимость ФПК «Гарант-Инвест» серии 002P-04 на 1.2 млрд рублей предварительно откроется 21 октября. Размещение пройдет, скорее всего, по верхней границе диапазона, учитывая, что обращающийся выпуск облигаций эмитента с близкой дюрацией ГарИнв1P05 торгуется с доходностью 12,85% годовых
- Чилийское песо подешевело несмотря на резкое повышение ставок. По опросам оппозиционный лидер опережает ориентированного на рынке президента. Выборы состоятся в следующем месяце
- Рубль достиг нового лучше уровня 2021 года. Российская валюта воспользовалась слабостью доллара и внешним аппетитом к риску
Обзор FX & Fixed Income публикуется ежедневно. Содержит актуальную информацию по динамике валютного, долгового рынка: валютные курсы, доходности облигаций, котировки беспоставочных форвардов USDRUB.
Подписка на аналитические обзоры
Только самые важные новости
Полезные материалы
Актуальные инвестидеи