АЛРОСА: открываешь, а там бриллианты (#2)

ПАО «АЛРОСА»: результаты 9 мес., пересмотр целевой цены

• По итогам 9 месяцев 2021 года выручка компании выросла в 2,1 раза г/г, до 261,3 млрд руб.

• EBITDA – в 2,0 раза г/г, до 113,7 млрд руб., чистая прибыль – в 7,3 раза г/г, до 79,2 млрд руб.

• Свободный денежный поток – в 6,3 раза г/г, до 89,2 млрд руб. Чистый долг снизился на 92% г/г, до 8,9 млрд руб., долговая нагрузка – до 0,1x по сравнению с 1,3x за аналогичный период прошлого года.

• Текущая оценка предполагает целевую цену в 152,8 рубля за акцию (потенциал – 13,5%), Покупать.